【培訓對象】
企業端：企業董事長，企業總裁，企業高管，企業戰略發展負責人，企業融資部門負責人，及相關工作人員 私募端：私募股權機構合伙人，執行董事，總經理，投資總監，風控總監，投資經理及相關工

【培訓收益】
全面了解股權投融資各個階段合約的主要條款 全面理解私募股權融資核心條款 全面掌握私募股權融資核心條款的運用 深入掌握易引起糾紛的私募股權融資核心條款處理方式

模塊一 企業股權融資概述
私募股權融資對于早期企業的重要性
主要融資渠道，增長迅速
私募股權融資的主要方向與合約的博弈
計算機，醫藥，互聯網等
私募股權融資不同階段的投資合約與條款
投前，投中，投后與退出

 

模塊二 企業股權融資的交易結構
企業股權融資交易結構簡介
股權融資的交易動機
股權交易結構的要素
股權交易結構的制定
企業股權的交易形式
交易形式選擇應當考慮的因素
股權交易的直接購買形式
購買課轉換的權益憑證
企業股權的承債式收購
企業股權的交易估值
交易估值簡介
估值的主要方法
估值的溢價和折價
估值實務問題探討
估值實際案例解析
企業股權的支付結構
企業股權的交易價格
企業股權的支付手段
企業股權的融資安排
支付結構設計實務要點
企業股權的投后管理
投后管理應關注的企業風險
投后管理對交易結構的影響
投后管理對交易結構的啟示
企業股權的上市退出
企業股權退出路徑籌劃
IPO申請條件及流程
首次公開發行（IPO）的準備
首次公開發行（IPO）的審核與發行
首次公開發行（IPO）典型案例要點分析

模塊三 企業股權融資的主要條款詳解
鎖定談判權利的條款
保密條款
保密條款的概念和基本內容
保密條款舉例
排他性條款
排他性條款的概念和基本內容
排他性條款舉例
價格鎖定條款
價格鎖定條款的概念和基本內容
價格鎖定條款舉例
投資估值類條款
股權估值條款
股權估值的方法簡介
股權估值條款的概念和基本內容
股權估值條款舉例
估值調整條款
估值調整條款的概念和基本內容
估值調整條款舉例
保障決策權利的條款
董事會席位條款
董事會席位條款的概念和基本內容
董事會席位條款舉例
否決權條款
否決權條款的概念和基本內容
否決權條款舉例
保護性條款
保護性條款的概念和基本內容
保護性條款舉例
競業禁止條款
競業禁止條款的概念和基本內容
競業禁止條款舉例
保護后續融資價格的條款：反攤薄條款
完全荊棘輪條款
完全荊棘輪條款的概念和基本內容
完全荊棘輪條款舉例
加權平均條款
加權平均條款的概念和基本內容
加權平均條款舉例
保護性條款
保護性條款的概念和基本內容
保護性條款舉例
保障購買權利的條款
優先認購權條款
優先認購權條款的概念和基本內容
優先認購權條款舉例
第一拒絕權條款
第一拒絕權條款的概念和基本內容
第一拒絕權條款舉例
保障出售權利的條款
隨售權條款
隨售權條款的概念和基本內容
隨售權條款舉例
拖售權條款
拖售權條款的概念和基本內容
拖售權條款舉例
回售權條款
回售權條款的概念和基本內容
回售權條款舉例
回售權條款的爭端處理及案例分析
 

曲老師擁有豐富的宏觀經濟和行業研究及一線投資管理經驗。擅長以量化視角進行行業趨勢研判、優秀投資標的挖掘與價值判定相關工作，并通過專業咨詢提高企業估值和未來融資成功概率。所管理基金自成立以來，鎖定政策利好的主賽道：數字經濟、專精特新和綠色金融、雙碳領域，在3年內取得超10倍收益，其中最高項目收益超1300倍。
曲老師曾任職于國家級金融監管機構，參與重要金融政策的制定，編寫過金融科技行業發展指數；參與中國金融科技行業的統計體系及互聯網金融監測體系的構建；為國家級金融自律協會構建了互聯網金融廣告監測體系，且已作為國家金融消費者保護的重要工具，規范了國家互聯網金融行業； 近來，參與征信數據體系完善，推動社會信用體系建設相關工作。
曲老師總結了十余年來研究與投資的經驗，對于行業深度研究與優質企業的發掘與培育進行了深入的研究，總結出了一套關于企業投資與升級的方法論，提出了企業股權投資的實戰系統模型（E-model）以及債權評估模型（D-model），獲得眾多投資行業專家和企業高管的高度認同并用于實戰，取得價值倍增的效果：
天使輪投資多方安全計算龍頭企業HKQJ，3年時間獲得約1300倍收益；
天使輪投資商用密碼龍頭DLSK，9個月獲得30倍收益；
先后投資人工智能龍頭企業DSFS1.5億元，2年獲得獲得超8倍收益；
投資IDC龍頭企業DHSJ4000萬元，6個月獲得約2倍收益；